保险为什么那么赚钱_为什么干保险的大部分越来越穷

保险查询 2025-09-15 08:29www.baoxiank.com养老保险

保险公司盈利的核心逻辑

1. 三差盈利模式：通过死差益（实际赔付低于预期）、费差益（运营成本优化）、利差益（投资收益高于保单利率）形成稳定利润源。例如2024年中国人寿仅利差收益就达2140亿元，收益率近5%

2. 规模效应与投资优势：保费资金池投向债券（50%）、股票（7.57%）及基建项目（如京沪高铁年回报10亿），长期复利效应显著

3. 风险定价策略：差异化保费（如吸烟者健康险贵20-50%）和免责条款控制赔付支出

从业者贫困化的关键原因

佣金分配失衡：1万元保费基层代理人仅分30%，70%被上级抽成，晋升依赖拉新人而非专业能力

数字化冲击：AI客服处理60%标准化咨询，线上投保率提升40%，传统扫楼获客方式失效

畸形考核机制：为保职级自购保单（如案例中代理人负债135万）、给婴儿买养老险等非理性行为普遍

行业转型阵痛：监管推行"报行合一"政策降低佣金，2023年代理人较2019年减少63万，降幅达70%

结构性矛盾

头部险企2024年净利润突破3000亿，但行业呈现"金字塔分化"：前10家寿险公司占65%份额，而基层代理人留存率不足30%。这种两极分化源于传统人海战术与专业化转型的冲突——成功者通过自媒体获客（转化率3倍于传统渠道），失败者困于人情单和债务循环。